Нефть, рубль, биржа: что будет происходить на рынке на неделе с 26 августа по 1 сентября 2024 года

Российская валюта имеет потенциал для укрепления, поскольку решения ОПЕК+ оказывают влияние на стоимость нефти. В свою очередь, российский фондовый рынок может быть на пороге восстановления. Эти прогнозы озвучили финансовые аналитики в интервью «Российской газете». Пишет БюджетРФ.

Что будет с рублем, нефтью и биржей на неделе с 26 августа по 1 сентября

Что с рублем

Российская валюта может укрепиться на фоне давления со стороны планов ОПЕК+, которые влияют на нефтяные цены. В ближайшие дни российский фондовый рынок, по всей вероятности, ожидает отскок вверх. Эксперты предполагают, что в предстоящую неделю курс рубля может умеренно укрепиться, с ожидаемыми торговыми диапазонами: 11,5-12,2 рубля за юань, 89-94 рубля за доллар и 99-104 рубля за евро.

«До середины недели поддержку рублю будет оказывать августовский налоговый период. До 28 августа экспортеры обязаны уплатить основные налоги и будут активнее продавать валютную выручку для расчетов с бюджетом», — отмечает Михаил Васильев, главный аналитик Совкомбанка.

Кроме того, на укрепление рубля влияют такие факторы, как профицит торгового баланса и снижение импорта, вызванное проблемами с платежами с дружественными странами на фоне западных санкций. Обязательная продажа валютной выручки для крупнейших экспортеров и продажи юаней из резервов в рамках бюджетных операций на сумму 7,3 миллиарда рублей в день также способствуют поддержанию курса рубля. Высокие рублевые процентные ставки создают дополнительный стимул для инвесторов, что может положительно сказаться на российской валюте в ближайшие дни.

Согласно информации, предоставленной Банком России, в середине августа средняя максимальная ставка по вкладам крупнейших банков увеличилась на 0,2 процентного пункта и достигла 17,48%. Мы предполагаем, что в ближайшие недели ставки по депозитам будут продолжать расти в связи с ожиданиями будущего увеличения ключевой ставки. Мы прогнозируем, что осенью ключевая ставка может вырасти еще на 200 базисных пунктов, достигнув 20%.

Среди негативных факторов, влияющих на курс рубля, можно выделить геополитические и санкционные риски, сезонный рост спроса на валюту на период зарубежных летних отпусков, отток капитала, потребность в валюте для выкупа долей российских компаний у иностранных владельцев, а также увеличенные бюджетные расходы, которые частично направляются на импортные закупки.

Какая ситуация будет с нефтью в ближайшие семь дней

Владимир Евстифеев, начальник аналитического управления банка «Зенит», поделился своим прогнозом по ценам на нефть на ближайшую семидневку. По его мнению, мировые цены на черное золото вновь начали снижаться, достигнув минимальных значений в текущем году.

Основной угрозой для нефтяного рынка, по словам эксперта, является риск значительного сокращения спроса на энергоносители со стороны крупнейших мировых экономик. В частности, в США наблюдается рост рисков рецессии, что стало следствием пересмотра статистики по рынку труда за предыдущие месяцы. В то же время спрос со стороны Китая продолжает оставаться на низком уровне, что также негативно сказывается на общем состоянии рынка.

Важным фактором, способствующим снижению цен, является окончание автомобильного сезона, когда традиционно наблюдается уменьшение спроса на топливо. Геополитическая ситуация на данный момент отошла на второй план, уступив место новостям о состоянии крупнейших экономик мира. Несмотря на то, что отраслевые данные из США указывали на возможный рост котировок, их влияние оказалось кратковременным. Так, коммерческие запасы нефти снизились вдвое больше ожиданий аналитиков, а запасы нефтепродуктов упали еще более значительно. При этом уровень добычи нефти увеличился на 100 тысяч баррелей в сутки, достигнув 13,4 миллиона баррелей в сутки.

Краткосрочная перспектива нефтяного рынка выглядит умеренно-негативно. Худшие показатели по сравнению с предыдущими оценками состояния экономики США и слабые данные по импорту из Китая указывают на возможное более значительное замедление спроса на нефть в ближайшие месяцы. Кроме того, планы ОПЕК+ по постепенному выходу из добровольных ограничений на добычу с октября могут оказать дополнительное давление на цены.

Таким образом, наиболее вероятным краткосрочным диапазоном для цены на нефть марки Brent остается уровень 74-78 долларов за баррель. В условиях неопределенности и снижения спроса, нефтяной рынок продолжает оставаться под давлением, и участникам стоит внимательно следить за развитием ситуации.

Прогноз аналитиков по бирже на период с 26 августа по 1 сентября

Для фондового рынка. дал прогнозы и Александр Шепелев, специалист по фондовым рынкам компании «БКС Мир инвестиций». Эксперт отмечает, что прошлая неделя на российском фондовом рынке была «медвежьей». К концу торгового периода индекс Мосбиржи опустился ниже отметки 2700 пунктов. Основные факторы, способствующие фиксации прибыли, включают сохраняющееся напряжение на международной арене, снижение цен на нефть, опасения по поводу ужесточения денежно-кредитной политики и локальные тренды укрепления рубля.

Значительные убытки понесли крупные игроки рынка, такие как акции Газпрома и Сбербанка. Однако на следующей неделе ситуация на нашем рынке может улучшиться. В частности, завершение налогового периода может привести к ослаблению рубля по отношению к основным валютам. Цены на нефть, находящиеся на уровне 77-78 долларов за баррель Brent, могут попытаться вернуться к отметке 80 долларов. Сырьевые активы могут получить поддержку от снижения индекса доллара DXY на фоне растущей уверенности в том, что Федеральная резервная система США может снизить процентные ставки в сентябре. В то же время, возможные успехи в переговорах по деэскалации арабо-израильского конфликта могут сдерживать рост цен на нефть. На российском фондовом рынке наблюдается растущая перепроданность акций, и при улучшении условий ожидается возможный стремительный отскок, в ближайших целях — возврат к 2800 пунктам.

На российском рынке нас ожидает несколько дней, насыщенных корпоративными отчетами. Во вторник свои финансовые результаты за второй квартал по МСФО представят компании Whoosh, Группа Астра, МТС Банк и Полюс, а в четверг свои отчеты опубликуют АФК Система, Аэрофлот, РусГидро, Фосагро и Самолет. В конце недели пройдет внеочередное общее собрание акционеров Северстали, где будет рассмотрен вопрос об утверждении дивидендов.

На международной арене внимание будет сосредоточено на сигналах от регуляторов и важной макроэкономической статистике. Во вторник в США будет опубликован индекс потребительского доверия CB за август, в четверг ожидается квартальная оценка ВВП США и данные о торговом балансе, а в конце недели — предварительный индекс потребительских цен (ИПЦ) в еврозоне за август.